Prynu Cyfranddaliadau Cineworld Wrth i Gynlluniau Rhestru'r Unol Daleithiau stoc ddod i'r amlwg

Gwasanaeth ar gyfer masnachu copi. Mae ein Algo yn agor ac yn cau masnachau yn awtomatig.

Mae'r L2T Algo yn darparu signalau proffidiol iawn heb fawr o risg.

Masnachu arian cyfred digidol 24/7. Tra byddwch chi'n cysgu, rydyn ni'n masnachu.

Gosodiad 10 munud gyda manteision sylweddol. Darperir y llawlyfr gyda'r pryniant.

79% Cyfradd llwyddiant. Bydd ein canlyniadau yn eich cyffroi.

Hyd at 70 o grefftau y mis. Mae mwy na 5 pâr ar gael.

Mae tanysgrifiadau misol yn dechrau ar £58.

L2T Peth

Telegram

CANLYNIADAU

Mae Cineworld (CINE), cadwyn sinema'r DU, wedi gweld ei bris cyfranddaliadau yn llifo ers uchafbwyntiau'r flwyddyn a argraffwyd ym mis Mawrth, pan oedd y stoc yn masnachu ar 122c.

Yn sgil gobeithion bryd hynny y gallai'r gwaethaf o'r pandemig ddod i ben, mae'r pris cyfranddaliadau wedi gostwng yn gyson ers hynny i isafswm blwyddyn hyd yma o 56c ar 19 Gorffennaf. Pris y cyfranddaliadau ar hyn o bryd yw 70.38, i fyny 3% heddiw.

Mae'r cwmni wedi dioddef yn fawr o effaith y cloeon pandemig, gyda'i gyfranddaliadau'n cofrestru isaf o 21.38c ym mis Mawrth 2020. Pe byddech wedi prynu am y pris hwnnw, byddech yn awr yn eistedd ar enillion o 233%.

Fodd bynnag, yn union cyn dyfodiad y pandemig roedd y cyfranddaliadau yn masnachu ar 181c, felly maent yn cael eu prisio 61% yn is na'r lefel honno heddiw.

Er gwaethaf anhawster eleni, gallai fod mwy wyneb i waered i Cineworld, gan dybio bod y gwaethaf o'r pandemig yn wirioneddol y tu ôl i ni yn y DU ac yn ei farchnad bwysig yn yr UD.

Risg pandemig - dim ond i Cineworld y gall pethau wella?

Mae Sarah Gilbert o dîm brechlyn Rhydychen-AstraZeneca, yn credu bod y tebygolrwydd y bydd amrywiad mwy ffyrnig o firws Covid yn dod i'r amlwg erbyn y dydd oherwydd y gronfa sy'n crebachu o bobl heb eu heintio a heb eu brechu, yn y DU o leiaf. Ond wrth gwrs, nid yw hynny'n cynnwys gweddill y byd lle mae'r mwyafrif llethol yn parhau i fod heb eu brechu.

Ond yna mae'r straen amrywiol Delta-plus i'w ystyried, a darddodd yn India ac a ymddangosodd gyntaf yn y DU ym mis Ebrill. Diolch byth, mae astudiaethau cynnar yn awgrymu na all y treiglad osgoi amddiffyniad brechlyn.

Yn sicr mae yna risg o gloi arall y gaeaf hwn os bydd ysbytai yn parhau i godi, ond gallai lleoliadau dan do gael eu gwarchod gan ofyniad pasbort brechlyn, fel sy'n cael ei gyflwyno yn yr Alban a Chymru ym mis Hydref ar gyfer rhai lleoliadau digwyddiadau.

Dywedodd yr ysgrifennydd iechyd Sajid Javid ar 12 Medi er na fyddai pasbortau brechlyn yn cael eu cyflwyno nawr - yn groes i ddatganiadau blaenorol gan y gweinidog brechlyn Nadhim Zahawi a oedd wedi dweud ddiwedd mis Medi “oedd yr hawl i gychwyn pasbort y brechlyn ar gyfer safleoedd â thorfeydd mawr” - ond aeth ymlaen i ddweud y byddent yn cael eu cadw wrth gefn.

Os bydd y sefyllfa yn yr ysbyty yn gwaethygu, disgwyliwch dro pedol gan y llywodraeth - byddai hynny'n newyddion da i Cineworld.

Ond dywed cadwyni’r sinema eu bod yn erbyn pasbortau brechlyn oherwydd eu bod yn poeni y byddai’n golygu colli allan ar ddarpar gwsmeriaid heb eu brechu. Mae hynny'n wir, ond os bydd y pandemig yn gwaethygu eto a bod cloi yn gwthio, yna'r unig ffordd i gadw sinemâu ar agor fyddai cyflwyno system o'r fath. Fel y mae pethau, mae busnes Cineworld - o ran rhagolygon refeniw - mewn lle da ac mae ffordd ymlaen pe bai'r sefyllfa iechyd yn dirywio, er ei bod yn dal i fod yn destun rhywfaint o ansicrwydd.

Mae Cineworld yn cario llawer o ddyled

Fodd bynnag, fel y bydd dilynwyr y stoc yn ymwybodol, mae Cineworld yn cario dyled enfawr.

Mae ei gerio net (dyled i ecwiti) yn whopping -3,049%. Rhowch ffordd arall, mae hynny'n cyfateb i ddyled net o $ 8.4 biliwn. O ran enillion a ragwelir, am y flwyddyn ei ddyledion yw 17x EBITDA.

Mae'r cwmni'n amhroffidiol ac ni fydd hynny'n newid yn y tymor agos na'r tymor canolig. Enillion arferol fesul cyfran oedd - $ 1.25 yn 2020 ac EPS ar ôl deuddeg mis yw - $ 0.975, ond disgwylir iddo wella i - $ 045 yn 2021 wrth i refeniw godi. Mae llif arian am ddim fesul cyfran wedi gwella, o - $ 0.37 i - $ 0.139.

Nid yw hynny i danddatgan difrifoldeb ei sefyllfa ar y fantolen, sy'n cyfieithu i sgôr Z o - $ 1.52, gan ei roi yn y categori 'trallod' o ran risg methdaliad.

Rhaid cyfaddef, nid oes dim o hyn yn darparu darllen blasus i ddarpar fuddsoddwyr. Serch hynny, mae Cineworld yn gweld twf cynulleidfa ar hyn o bryd ac mae hynny er gwaethaf oedi i nifer o ddatganiadau mawr. Cineworld yw'r gwerthwr popgorn ail-fwyaf yn y byd.

Gallai rhestru'r UD anfon pris yn llawer uwch - AMC arall?

Er bod y risgiau anfantais yn ymddangos yn sylweddol, credwn fod gan y pris cyfranddaliadau sydd wedi'i guro i lawr le i adfer, hyd yn oed os yw dychwelyd at broffidioldeb yn bell i ffwrdd.

Atgyfnerthu ein rhesymu yw nod datganedig y prif weithredwr Mooky Greidinger i geisio rhestru'r UD ar gyfer y cwmni. Pam fydden nhw eisiau gwneud hynny rydych chi'n ei ofyn? Yn gyntaf, mae angen mwy o arian arnynt (yn enwedig felly fel byffer mwy ar gyfer hindreulio cloeon yn y dyfodol) a lle mae'n well ceisio am y cronfeydd hynny na'r farchnad gyfalaf fwyaf yn y byd. Yn ail, mae'r cwmni'n gobeithio cyfnewid am y chwant stoc meme ymhlith buddsoddwyr manwerthu'r UD.

Mae opsiwn codi arian arall yn yr UD sy'n cael ei awgrymu gan reolwyr yn arnofio ei is-gwmni Regal yn yr UD.

Hefyd, fel y byddwch wedi sylwi, mae'r cwmni'n nodi ei enillion yn arian cyfred yr UD, sy'n adlewyrchu'r ffaith bod 70% o refeniw'r cwmni yn tarddu o'r Unol Daleithiau mewn gwirionedd, felly mae hynny'n gwneud rhestru'r UD yn gam rhesymegol.

Yr uchaf ym meddwl Greidinger fydd perfformiad serol cystadleuydd y cwmni, AMC. Yn ffefryn prynwyr stoc meme, mae'r cyfranddaliadau wedi neidio 15x y flwyddyn hyd yn hyn, am brisiad y gellir dadlau ei fod wedi colli cysylltiad â hanfodion y busnes.

Mae Cymell Greidinger yn gynllun bonws a allai ennill £ 33 miliwn iddo os yw pris cyfranddaliadau'r cwmni yn taro 190c.

Yn ôl dadansoddwyr Refinitiv, er bod gan AMC gap marchnad 13 gwaith maint $ 1.2 biliwn Cineworld, dim ond 20% yn fwy o incwm y bydd yn ei gynhyrchu na chadwyn y DU. Ar y metrigau hynny yn unig, dylai rhestriad o'r UD ddenu prynwyr.

Rydym yn graddio Cineworld yn bryniant hapfasnachol tymor byr i ganolig.

Gallwch brynu stoc Cineworld ar eTor platfform buddsoddi byd-eang ar gyfer comisiwn 0%.