Ambarella pakub kasumlikku visiooni autodes ja turvakaamerates

Teenus koopiate kauplemiseks. Meie Algo avab ja sulgeb tehingud automaatselt.

L2T Algo pakub väga tulusaid signaale minimaalse riskiga.

24/7 krüptovaluuta kauplemine. Sel ajal kui sina magad, me kaupleme.

10-minutiline seadistamine oluliste eelistega. Kasutusjuhend on ostuga kaasas.

Edukus 79%. Meie tulemused erutavad teid.

Kuni 70 tehingut kuus. Saadaval on üle 5 paari.

Kuutellimused algavad 58 naelast.

L2T Midagi

telegrammi

TULEMUSED

Arvutinägemisega kiibidisainer Ambarella (AMBA) võib olla kiibisektori nišimängija, turu ülemmäär on 3.6 miljardit dollarit, kuid see ähvardab peagi saada palju olulisemaks mängijaks.

Homme moosi lubavad kasvuettevõtted on aktsiauuringute väsitav tahk, kuid Ambarella puhul on tõendeid, et tulevased tulude kasvuprognoosid on kooskõlas müügitõmbe praeguste tõenditega.

Ambarellal on vorm mitte niivõrd lubamatute tarnete lubamisel, kuivõrd oma tehniliste läbimurde järgimata jätmisel. Võib-olla näeb seda juhtkonna jalamil põhinevas lähenemisviisis, kuna see näib nihutavat ettevõtte fookust ühelt kasvuvõimaluselt teisele, realiseerimata varem tuvastatud võimalusi täielikult. See oli kindlasti nii, kui varem rõhuti näiteks droonidele.

Kuid ettevõte on nüüd välja pannud visiooni, kui soovite, oma tulevikust, kus professionaalsed turvakaamerad, kodukaitsekaamerad ja autokaamerate süsteemid saavad peamiseks sissetuleku ja kasumi kasvu panustajaks. Ettevõte loodab, et veerand tulu tuleb arvutivisioonitoodete kogu adresseeritava turu segmendist „IoT edge endpoint“.

IoT suured ühikute mahud

IoT lõpp-punktide turg asub Ambarella arvates püramiidi vundamendis ja seal asuvad suured ühiku mahud võrreldes püramiidi tipuga, kus asuvad andmekeskused, ja keskmise sektsiooniga, mis võtab servaserveri võrgud sisse.

IoT lõpp-punktid - mis lihtsas inglise keeles tähendab lihtsalt asjade Interneti-seadmeid, näiteks sensorkaameraid, mis esindavad ahela lõppu andmete saatmisel ja vastuvõtmisel - nõuavad põhimõtteliselt erinevat kiibi arhitektuuri võrreldes serveripõhise võrguserva ja andmekeskuse kihtidega.

Ja see on just see ala, kuhu Ambarella on sisse elanud, kus madal võimsus, madal latentsus (ühenduse loomiseks kuluv aeg), privaatsus ja turvalisus on kriitilise tähtsusega ning kus ettevõttel on vaieldamatult võrratu kompetents.

Selle tugeva turupositsiooni rõhutamine on suhteline killustatus, mida nähakse konkurentide visuaalse tehisintellekti [tehisintellekt] pakkumises.

Ambarella hiljutise investorite esitluse allolev graafika illustreerib seda:

Ettevõte on videote pakkimise ja pildistamise eestvedaja alates selle loomisest 2004. aastal ja Parma ülikoolist 2015. aastal välja keeratud autonoomsete sõidurakenduste arendamise liidri VisLabi omandamisest 2009. aastal, mis on oluliselt lisanud selle autonoomsete süsteemide võimekust.

Eelkõige on Ambarella keskendunud autonoomsele autovõimalusele. Investorid on olnud isesõitvate sõidukite LiDAR-süsteemide vastu väga huvitatud, kuid võib-olla ei pöörata nii palju tähelepanu arvutinägemispõhistele anduritele, mis on praegustes ja endiselt arenduses olevates sõidukites palju levinumad kui muud tüüpi sõidukid 'taju' andurid.

Ambarella CVflow närvivõrgu protsessorid töötlesid läbi

Seetõttu on kaamerad need, mis genereerivad valdava osa tajule orienteeritud andmetest. Nende andmete töötlemisel on Ambarella sügavad närvivõrgu protsessorid juhtivad võistlejad, mis selgitab, miks tema CVflow komplekt on leidnud sihtturgudelt soovijaid kliente (vt allpool olevat slaidi), sealhulgas Mercedes Benz, Nissan, Honda ja Motional. Motional on teinud koostööd Lyftiga, et laiendada potentsiaalselt suurimat Robotaxi võrku kogu maailmas.

Millised on numbrid, kui palju maksavad kliendid? Ambarella sõnul oli 31. oktoobri 2020. aasta seisuga hinnanguliselt kogutulust (st kliendi kohta) 600 miljonit dollarit võidetud 65% lepingutest, ülejäänud 35% oli pakkumisjärgus.

Lisage sellele tulud turvakaameratest, mis genereerivad andmeid masinate ja inimeste vaatamiseks, mis ettevõtte hinnangul moodustab 60. aasta eelarves 2021% tuludest, kuid pole liiga raske näha märkimisväärset müüki lähitulevikus ja pärast seda.

Tulud ületavad 4. kvartali ja eelarve 1. kvartali juhiseid

Tõepoolest, aktsia väärtus hüppas märtsi alguses 8%, kui ettevõte teatas neljanda kvartali tulemustest ja juhistest, mis ületasid esimese kvartali tulusid.

Neljanda kvartali tulud kasvasid 9%, ulatudes 62.1 miljoni dollarini, ületades konsensust, mis ennustas lugemist 57.7 miljonile dollarile.

Esimeses kvartalis ütleb Ambarella, et tulud peaksid jääma vahemikku 1–67 miljonit dollarit, mis on umbes 70% suurem kui analüütikud olid 18 miljonit dollarit.

Kinnitades meie ülaltoodud analüüsi, kinnitas ettevõte, et numbrid tulenesid kiirenevast nõudlusest tema tehisintellektipõhiste arvutinägemistoote järele.

Aktsiakasum oli eelarve neljandas kvartalis positiivne, olles 4 dollarit, mis on parim analüütikute prognoosiks 0.14 dollarit, kuid ettevõte ei ole alates 0.08. aastast kasumit teeninud, eeldades, et aastapõhine EPS muutub positiivseks alles enne eelarve 2018. aastat.

Capex on viimase kolme aasta jooksul langenud, mis viitab sellele, et suur osa raskest tõstmisest, kui investeeringud teadus- ja arendustegevusse CVflow tehisintellekti süsteemide arendamiseks, on juba toimunud, ehkki eeldatavasti kasvab see ka sel aastal - nagu on oodata kasvult agressiivselt uutele turgudele.

Aktsiat hõlmavate 129 analüütiku konsensuslik hinnasiht 18 dollarit kujutab endast 27. aprilli 101.64 dollari sulgemishinna 14% tõusu.

Tulud olid 2020. aastal 228 miljonit dollarit ja prognooside kohaselt kasvab see järgnevatel aastatel kiiresti (vt allolevat tabelit).

Tootmisaasta	2022		2023		2024
Tulu	280.9	26.0%	326.2	16.1%	410.5	25.8%

Kuigi beetaversioon on 1.42 ja selle hind on 137. märtsil päevasisese kõrgeima 3 dollari trükkimise järel madalamal olnud, peaks praegune hind olema hea sisenemispunkt pika ja keskmise tähtajaga investoritele, pidades silmas arenenud riikide kasvavaid võimalusi juhiabisüsteemide (ADAS) ruum.

Ambarellat saab osta globaalselt investeerimisplatvormilt eToro 0% vahendustasu eest.