交易课程

风险与资金管理

在第10章“风险和资金管理”中，我们将讨论如何使用最重要的外汇交易工具之一-适当的资金和风险管理，在最大化利润的同时将风险最小化。 这将帮助您减轻风险，同时仍然可以赚取可观的利润。

• 市场波动
• 顶部 损失设置：如何、何地、何时
• 杠杆风险
• 交易计划+交易日志
• 交易清单
• 如何选择合适的经纪商——平台和交易系统

毫无疑问，当建立一个 交易计划，您的风险管理策略至关重要。 适当的风险管理可以让我们在游戏中停留更长时间，即使我们经历了特定的损失、错误或运气不佳。 如果您将外汇市场视为赌场，您将失败！

仅用您的一小部分资金来交易每个头寸是很重要的。 不要将所有或大部分资金放在一个位置。 目标是分散和降低风险。 如果您制定了一个预期会产生 70% 利润的计划，那么您就有了一个绝妙的计划。 但是，与此同时，您需要对亏损头寸保持警惕，并始终保持准备金以防出现多个意外的连续亏损头寸。

最好的交易者不一定是亏损最少的交易者，而是那些只在亏损交易中损失少量而通过盈利交易赚取高额的交易者。 显然，其他问题会影响风险水平，例如货币对； 一周中的某一天（例如，周五是更危险的交易日，因为在本周交易结束前波动剧烈；另一个例子——在亚洲时段的繁忙时段交易日元）； 一年中的某个时间（在假期和假期增加风险之前）； 靠近主要新闻发布和经济事件。

然而，三个交易要素的重要性是毋庸置疑的。 通过关注它们，您将能够正确地维护您的风险管理。 每个受人尊敬的平台都允许您使用这些选项并实时更新它们。

你能猜出它们是什么吗？

• 杠杆作用
• 设置“止损”
• 设置“获利”

另一个不错的选择称为“追踪止损”：设置追踪止损可以让您在趋势朝着正确方向发展时保留您的收益。 例如，假设您将止损设置为比当前价格高 100 点。 如果价格达到这一点并继续上涨，那么什么都不会发生。 但是，如果价格开始下跌，在下跌过程中再次达到这一点，仓位将自动平仓，您将以 100 点的收入退出交易。 这就是您如何避免未来的减少，这将消除您迄今为止的利润。

市场波动

给定货币对的波动性决定了交易的风险。 越强的 市场波动，与该货币对交易的风险越大。 一方面，由于许多强大的趋势，强烈的波动性创造了很好的盈利选择。 另一方面，它可能会导致快速、痛苦的损失。 波动性源自影响市场的基本事件。 经济越不稳定，图表就越不稳定。

如果我们看主要货币：最安全和稳定的主要货币是美元、瑞士法郎和日元。 这三个主要用作储备货币。 大多数发达经济体的中央银行持有这些货币。 这对全球经济和汇率都产生了不可避免的重大影响。 美元、日元和瑞士法郎构成了全球货币储备的大部分。

欧元和英镑也很强大，但近年来它们被认为不太稳定——它们的波动性更高。 尤其是英镑之后 Brexit公投. 公投后欧元下跌约 20 美分，而英镑则下跌超过 XNUMX 美分，英镑对的交易区间仍保持数百点宽。

如何确定某个外汇对的波动水平：

移动平均线： 移动平均线 通过检查货币对的历史，帮助交易者在任何时期跟踪货币对的涨跌。

布林乐队： 当通道变宽时，波动性很高。 该工具评估货币对的当前状态。

ATR： 该工具收集整个选定时期的平均值。 ATR 越高，波动性越强，反之亦然。 ATR 代表历史评估。

止损设置：如何、何时、何地

我们在整个课程中多次强调了这一点。 世界上没有一个人，甚至沃伦·巴菲特先生本人，都无法预测所有价格走势。 没有任何交易商、经纪商或银行可以预见任何特定时间的每一种趋势。 有时，外汇出乎意料，如果我们不小心，可能会造成损失。 没有人能预料到 2011 年初在阿拉伯市场发生的社会革命，或日本的大地震，但像这样的基本事件已经在全球外汇市场上留下了印记！

止损是一项非常重要的技术，旨在在市场表现与我们的交易不同时减少我们的损失。 止损在每个成功的交易计划中都起着至关重要的作用。 想一想——迟早你会犯错误，导致损失。 这个想法是尽可能减少损失，同时扩大你的收入。 止损单可以让我们度过糟糕的、亏损的日子。

每个在线交易平台都存在止损。 它在我们下达命令时执行。 它出现在报价和行动呼吁（买入/卖出）旁边。

你应该如何设置止损单？ 在支撑位下方的多头头寸上设置止损卖出订单，在阻力位上方的空头头寸上设置止损买入订单。

例如：如果您想以 1.1024 美元做多欧元，建议的止损单应该略低于当前价格，例如 1.0985 美元左右。

如何设置止损：

股票止损： 以百分比形式确定您愿意从我们的总金额中承担多少风险。 假设您在决定进行交易时账户中有 1,000 美元。 思考了几秒钟后，您决定您愿意损失 3 美元总额的 1,000%。 这意味着您可以承受最多 30 美元的损失。您将止损设置为低于您的买入价，以允许最大的潜在损失 30 美元。这样您将剩下 970 美元损失事件。

此时，经纪人将自动出售您的货币对并将您从交易中移除。 更激进的交易者将止损订单设置在离他们的购买价格大约 5% 的地方。 稳健的交易者通常愿意承担大约 1%-2% 的资本风险。

股票止损的主要问题是，虽然它考虑了交易者的财务状况，但它根本没有考虑当前的市场状况。 交易者正在检查自己，而不是检查他使用的指标产生的趋势和信号。

在我们看来，这是最不熟练的方法！ 我们认为交易者必须设置一个 止损 根据市场情况，而不是基于他们愿意承担多少风险。

示例：假设您开设了一个 500 美元的账户，并且您想用您的资金交易 10,000 美元手（一个标准手）。 您希望将 4% 的资本置于风险之中（20 美元）。 每个点值 1 美元（我们已经告诉您，在标准手数中，每个点值 1 个货币单位）。 根据权益法，您将止损设置为距离阻力位 20 点（您计划在价格达到阻力位时进入趋势）。

您选择交易欧元/日元货币对。 重要的是要知道，在交易专业时，20 点的移动可能只持续几秒钟。 这意味着即使您对未来趋势方向的总体预测是正确的，您也可能无法享受它，因为就在价格上涨之前，它回落并触及您的止损。 这就是为什么您必须将止损设置在合理的水平。 如果因为你的账户不够大而负担不起，那么你必须使用一些资金管理技术，并且可能会降低杠杆率。

让我们看看图表上的止损是什么样子的：

图表停止： 设置止损不是基于价格，而是根据图表上的图形点，例如围绕支撑位和阻力位。 Chart Stop 是一种有效且合乎逻辑的方法。 它为我们提供了一个安全网来应对尚未实际发生的预期趋势。 图表止损可以由您提前确定（斐波纳契水平 是设置止损的推荐区域）或在特定条件下（您可以决定如果价格达到交叉点或突破，则平仓）。

我们建议使用图表止损。

例如：如果您计划在价格达到 38.2% 水平时输入买单，您可以将止损设置在 38.2% 和 50% 之间。 另一种选择是将止损设置为略低于 50% 的水平。 这样做会给你的位置带来更大的机会，但这被认为是一个稍微危险的决定，如果你错了可能会导致更多的损失！

波动率止损： 创建此技术是为了防止我们因交易者当前压力造成的暂时波动趋势而退出交易。 建议用于长期交易。 这种技术是基于这样一种说法，即只要没有重大的基本面消息，价格就会按照清晰和常规的模式移动。 它适用于特定货币对应该在给定点数范围内的时间段内移动的预期。

例如：如果您知道欧元/英镑在过去一个月平均每天移动 100 点，则您不会将止损设置为当前趋势的开盘价 20 点。 那将是低效的。 您可能不会因为意外趋势而失去头寸，而是因为这个市场的标准波动。

提示： 布林带是这种止损方法的绝佳工具，可在波段之外设置止损。

时间停止： 根据时间框架设置一个点。 当会话已经卡住很长时间（价格非常稳定）时，这是有效的。

5个不要：

1. 别 将止损设置得太接近当前价格。 你不想“扼杀”货币。 你希望它能够移动。
2. 别 根据头寸规模设置止损，这意味着根据您希望承担风险的金额。 想一想扑克游戏：这就像预先决定你愿意在你的 100 美元中最多投入 500 美元的下一轮比赛。如果出现一对 A 那就太傻了……
3. 别 将您的止损准确设置在支撑位和阻力位上。 那是个错误！ 为了增加您的机会，您需要给它一点空间，因为我们已经向您展示了无数案例，价格仅突破了这些水平几个点，或者很短的时间，但随后又回落。请记住 - 级别代表区域，而不是特定点！
   4. 别 将止损设置得离当前价格太远。 仅仅因为您没有注意或寻找不必要的冒险，这可能会花费您很多钱。
   5. 别 做出决定后改变你的决定！ 坚持你的计划！ 建议您重置止损的唯一情况是您赢了！ 如果您的头寸获利，您最好将止损移至您的获利区域。

   不要扩大你的损失。 通过这样做，您可以让您的情绪接管您的交易，而情绪是经验丰富的专业人士的最大敌人！ 这就像进入一个预算为 500 美元的扑克游戏，在输掉第一个 500 美元后又多买了 500 美元。你可以猜到它会如何结束——巨额亏损

杠杆风险

您已经了解了杠杆的重要性及其提供的可能性。 借助杠杆，您可以倍增您的利润并赚取比您的真实资金所能赚取的更多的收入。 但在本节中，我们将讨论过度杠杆的后果。 你会明白为什么不负责任的杠杆可能会对你的资本造成毁灭性的打击。 交易者商业消亡的第一大原因是高杠杆！

重要提示：相对较低的杠杆可以为我们创造巨大的利润！

杠杆 - 控制大量资金，同时使用您自己的一小部分资金，并从您的经纪人“借”其余资金。

请记住：我们建议您在任何情况下都不要使用超过 x25 (1:25) 的杠杆！ 例如，您不应以 100,000 美元开立标准账户（2,000 美元），或以 10,000 美元开立迷你账户（150 美元）！ 1:1 到 1:5 对于大型对冲基金来说是不错的杠杆比率，但对于散户交易者来说，最佳比率在 1:5 到 1:10 之间变化。

即使是自认为是大风险爱好者的非常有经验的交易者也不会使用超过 25 倍的杠杆，那你为什么要这样做呢？ 让我们先研究市场，赚取一些真金白银并获得一些经验，在低杠杆下工作，然后再转向稍微高一点的杠杆。

一些商品可能非常不稳定。 黄金、铂金或石油在一分钟内移动数百个点。 如果您想交易它们，您的杠杆必须尽可能接近 1。 您应该保护您的账户，而不是把交易变成赌博。

示例：当您开设一个 10,000 美元的账户时，您的账户如下所示：

假设您最初以 100 美元开仓：

假设您决定在该货币对上多开 79 手，这意味着总共将使用 8,000 美元：

现在，你的位置非常危险！ 您完全依赖欧元/美元。 如果这对看涨，您将赢得很多钱，但如果看跌，您就有麻烦了！

只要欧元/美元贬值，您的资产就会减少。 当净值低于您的已用保证金（在我们的例子中为 8,000 美元）时，您将收到所有手数的“追加保证金通知”。

假设您同时以相同的价格购买了所有 80 手：

减少 25 个点将激活追加保证金。 10,000 – 8,000 = 2,000 美元损失，因为 25 点！！！ 它可以在几秒钟内发生！

为什么是 25 点？ 在迷你账户中，每个点值 1 美元！ 分散在 25 手上的 80 个点是 80 x 25 = 2,000 美元！ 在那一刻，您损失了 2,000 美元，剩下 8,000 美元。 您的经纪商将收取初始账户和您已用保证金之间的差价。

我们还没有提到经纪人采取的点差！ 如果在我们的示例中，欧元/美元对的点差固定为 3 点，则该货币对只需减少 22 点，您就可以损失这 2,000 美元！

重要: 现在您更了解为什么为您打开的每个头寸设置止损如此重要！

请记住：在迷你账户中，每个点值 1 美元，在标准账户中，每个点值 10 美元。

如果您购买标准手数（100,000 美元）的货币对，其价值下跌 1%，这就是使用不同杠杆时会发生的情况：

高杠杆，例如 x50 或 x100，可以在很短的时间内产生数万和数十万美元的天文收益！ 但是，只有当您准备承担严重风险时，您才应该考虑这一点。 交易者只能在波动性较低且价格方向几乎 100% 得到确认的极端条件下使用这些高比率，可能在美国交易时段收盘前后。 你可以用高杠杆剥头皮几个点，因为波动性很小，价格在一个范围内交易，这使得短期内很容易检测到方向。

请记住：理想的组合是低杠杆率和我们账户上的大量资金。

交易计划+交易日志

正如开始新业务时需要一份好的商业计划一样，为了成功交易，我们需要计划和记录我们的交易。 一旦你决定了一个交易计划，就要遵守纪律。 不要试图偏离最初的计划。 给定交易者使用的计划告诉我们很多关于他的性格、期望、风险管理和交易平台的信息。 计划的核心是如何以及何时退出交易。 情绪化的行为会造成伤害。

确定你的目标很重要。 例如，您打算赚多少点或多少钱？ 您希望该货币对达到图表上的哪个点（值）？

例如：如果您白天没有足够的时间坐在屏幕前，那么设置短期交易是不明智的。

你的计划就是你的指南针，你的卫星导航系统。 90% 的在线交易者没有制定计划，这也是他们没有成功的原因之一！ 外汇交易是一场马拉松，而不是短跑！

记住：把你的精力投入到 学习 2 Trade 外汇交易课程 您已准备好实施，但不要沾沾自喜！ 让我们试着逐渐进入它。 无论您想开一个 10,000 美元或 50,000 美元的账户，我们都建议您持有您的马匹。 不建议将所有资金投入一个账户或承担不必要的风险。

您的交易计划必须包括以下几项：

外汇市场和其他市场（如商品和指数市场）有什么热点？ 关注金融市场的论坛和社区。 阅读其他人的文章，关注当前市场的热门趋势，并了解不太流行的观点。 Make Learn 2 交易您的外汇机会窗口。

关注经济新闻以及一般全球新闻。 你已经意识到这些对货币有巨大的影响。

尝试关注每日全球商品价格（例如黄金或石油）。 它们通常对某些货币有很大的影响，例如美元，反之亦然。

关注 Learn 2 交易 外汇交易信号，这至少可以让您对交易者和分析师在特定时间对外汇对的看法有一个经验丰富的看法。

交易日志有助于记录您的行为、想法和评论。 我们显然不是说“亲爱的日记，我今天早上醒来，感觉棒极了！”……您会看到，从长远来看，您将能够从中学到很多东西！ 例如——哪些指标对你很有效，要远离哪些事件，市场诊断，你最喜欢的货币，统计数据，你哪里出错了，等等……

一份有效的期刊包括以下几点：

• 您每次执行背后的策略（您如何以及为什么以这种特定方式行事？）
• 市场反应如何？
• 你的感受、怀疑和结论的总和

交易清单

为了让事情变得直截了当，我们以正确的交易策略结束关键阶段：

1. 决定一个 时间表 – 你希望在什么时间范围内工作？ 例如，建议使用日线图进行基本面分析
2. 确定合适的指标 识别趋势. 例如，选择 2 条 SMA 线（简单移动平均线）：5 SMA 和 10 SMA，然后等待它们相交！ 将此指标与斐波那契或布林带结合起来会更好。
3. 使用确认趋势的指标——RSI、随机指标或 MACD。
4. 决定我们愿意冒损失多少钱。 设置止损 是必不可少的！
5. 规划我们的 进入和退出.
6. 设置一个 铁律清单 为我们的立场。 例如：
   • 如果 5 SMA 线向上切割 10 SMA 线，则做多
   • 如果 RSI 低于 50，我们会做空
   • 当 RSI 回升至“50”水平时，我们退出交易

如何选择合适的经纪商、平台和交易系统

您无需使用手机、去银行或聘请具有文凭的投资顾问即可在外汇市场上进行交易。 你需要做的就是 选择合适的外汇经纪商 和 最佳交易平台 为您，只需开设一个帐户。

经纪人类型：

有两种类型的经纪人，有交易台的经纪人和没有交易台的经纪人。

下表解释了 2 个主要的经纪人组：

NDD 经纪人保证无偏见的交易，100% 自动，无需交易商的干预。 因此，不可能存在利益冲突（这可能发生在作为您的银行并同时与您进行交易的 DD 经纪人身上）。

选择经纪人有几个重要标准：

安全性： 我们建议您选择受主要监管机构之一（例如美国、德国、澳大利亚、英国或法国监管机构）监管的经纪商。 完全没有监管监督的经纪公司可能会产生怀疑。

交易平台： 该平台必须非常用户友好和清晰。 它还必须易于操作，并包含您希望使用的所有技术指标和工具。 新闻部分或评论等额外内容增加了经纪人的质量。

交易成本： 您必须检查和比较点差、费用或其他佣金（如果有）。

呼吁采取行动： 准确的报价和对您的订单的快速反应。

一个可选的练习帐户： 再次，我们建议您在开设真实账户之前在您选择的平台上进行一些练习。

开始交易的三个简单、快速的步骤：

1. 选择账户类型： 确定您希望存入的资金，该资金来自您希望交易的金额。
2. 注册： 包括填写您的个​​人详细信息和注册。
3. 帐号激活： 在流程结束时，您会收到一封来自您的经纪人的电子邮件，其中包含用户名、密码和进一步的说明。

提示：我们最推荐的大多数经纪人，例如 eToro的 和 AvaTrade，在您的帐户中存入 500 美元或更多时，请提供个人客户经理。 个人客户经理是一项出色而重要的服务，您绝对想要它。 这可能是奋斗和成功之间的区别，尤其是如果您是初学者。 客户经理将帮助您解决每一个技术问题、提示、交易建议等。

切记：开户时请找个人客户经理，即使这意味着要致电经纪公司的服务台。

我们强烈建议您在 Learn 2 Trade 推荐的大型、可靠和受欢迎的经纪商处开设您的账户 外汇经纪商网站. 他们已经赢得了很高的声誉和大量忠诚的客户。

练习

转到您的练习帐户。 一旦交易平台出现在您面前。 让我们对您刚刚学到的内容进行一些一般性的回顾：

开始在平台上的不同货币对和时间框架之间徘徊。 观察和发现 不同程度的波动， 从低到高。 使用布林带、ATR 和移动平均线等指标来帮助您跟踪波动率。

在您的每个头寸上练习止损单。 根据您的战略管理习惯使用多个级别的止损和止盈设置

体验不同级别的杠杆

开始写日记

记住 LEARN 2 TRADE FOREX COURSE 交易清单

有疑问吗？

1. 当以 10% 的保证金购买单一标准美元手时，我们的实际存款是多少？
2. 我们已经在我们的账户中存入了 500 美元，我们希望使用 x10 杠杆进行交易。 我们可以用多少资金进行交易？ 假设我们用这个总额买入欧元，欧元上涨 XNUMX 美分。 我们能赚多少钱？
3. 止损：股票止损和图表止损有什么区别？ 哪种方法更好？
4. 在支撑/阻力位设置止损是否正确？ 为什么？
5. 是否建议使用杠杆？ 如果是，达到什么水平？
6. 一个好的经纪人的主要标准是什么？

答复

1. 10,000美元
2. 5,000 美元。 250 美元
3. Chart Stop，因为它不仅与经济状况有关，还与市场趋势和走势有关。
4. 不，保持一点距离。 留一点空间。 支撑位和阻力位代表区域，我们不希望因为几个烛台或其阴影的小例外而错过大趋势
5. 这可能是一个好主意，但并非在所有情况下都如此。 这取决于您愿意承担的风险有多高。 在长期交易中使用大量资金进行交易的重度交易者不一定会使用杠杆。 杠杆当然可以带来丰厚的利润，但不建议超过x10的水平。
6. 安全; 可靠的客户服务； 交易平台； 交易成本; 准确的报价和对您的订单的快速反应、社交交易和自动交易的友好平台。