Conceptes bàsics del comerç de divises: marge i palanquejament - Curs de divises per a principiants: part 2

Servei de copy trading. El nostre Algo obre i tanca automàticament les operacions.

L'algo L2T proporciona senyals altament rendibles amb un risc mínim.

Comerç de criptomonedes les 24 hores del dia. Mentre dorms, negociem.

Configuració de 10 minuts amb avantatges substancials. El manual es proporciona amb la compra.

Taxa d'èxit del 79%. Els nostres resultats us emocionaran.

Fins a 70 operacions al mes. Hi ha més de 5 parells disponibles.

Les subscripcions mensuals comencen a partir de 58 £.

L2T Alguna cosa

TELEGRAMA

RESULTATS

Normalment utilitzem comptes de marge i palanquejament en el comerç de divises. Com a comerciant, això us ofereix més poder adquisitiu quan arribeu als mercats de divises.

Tanmateix, l'ús de palanquejament pot ser un negoci arriscat, per la qual cosa és important educar-se primer sobre el tema. Com a tal, a la part 2 del nostre curs de divises per a principiants, parlem dels avantatges i avantatges del marge i el palanquejament.

Això inclou què són realment el marge i el palanquejament, com utilitzar-los de manera eficaç i la relació entre tots dos. Tenir una comprensió més clara d'això us hauria d'ajudar a evitar trucades de marge, aturades i, en última instància, liquidació.

 

 

 

Què és un marge de divises?

aquest curs de divises per a principiants pretén cobrir tots els aspectes del comerç de divises. Com dèiem, el marge i el palanquejament són un bon lloc per començar. Això es deu al fet que determinen quant pots apostar, guanyar o perdre.

Quan investigueu els conceptes bàsics de la divisa, probablement haureu vist el terme "comerciar amb marges". El "marge" és com un dipòsit de seguretat que pagareu al vostre corredor. Això s'utilitza per augmentar el vostre poder adquisitiu quan tracteu amb divises.

Com amb qualsevol dipòsit de seguretat, això simplement vol dir que podeu obrir una posició important al parell de divises que trieu, mentre que només pagueu una fracció del seu valor per avançat. En aquesta etapa, l'anomenem "marge inicial".

El percentatge o la proporció que veieu al costat d'un requisit de marge és l'import que heu de pagar per avançat per entrar a la posició comercial.

Vegeu un exemple de com calcular el marge requerit a la vostra propera posició de divises:

• Suposem que la relació de marge a la plataforma de negociació és 1:100, o 100%
• Vols quedar-te curt amb 1 lot estàndard en EUR/USD a un preu de 1.2000
• El marge necessari per a aquesta posició és de 1,200 dòlars

L'import del marge estipulat pel corredor dependrà de si sou un client minorista o professional, així com de la volatilitat i liquiditat del parell de divises específic amb el qual esteu negociant. En particular, els principals mercats vénen amb límits de palanquejament més elevats que els menors i els exòtics.

Què són les trucades de marge i les parades?

Quan es negocien divises amb marges i palanquejament, hi ha un nivell de manteniment que inclou una "crida de marge" i un punt de "stop-out". El primer sol ser del 100% i el segon el 50%. Això ajudarà el corredor a desxifrar la quantitat de capital que necessiteu per obrir posicions noves (si n'hi ha).

L'aturada es produeix després d'una trucada de marge i significa que les vostres posicions de divises es tancaran automàticament. Això passarà un per un fins que el vostre compte pugui cobrir l'import requerit. Alguns organismes reguladors, com la FCA, van introduir el nivell de stop-out com a mesura d'intervenció per protegir els comerciants de divises minoristes.

Això és per evitar que la gent caigui en massa deute amb els corredors. L'aturada sol produir-se quan el vostre patrimoni net equival, per exemple, al 50% del marge necessari. Dit això, el punt en què això passa depèn del compte de corretatge, la jurisdicció i del mercat de divises en qüestió.

Per exemple, els clients professionals de fora de la UE poden no incórrer en una crida de marge fins que el seu patrimoni no caigui al 10%. De qualsevol manera, el comerç perdedor amb més valor serà el primer que es tancarà per la força quan es produeixi l'aturada.

Què desencadena una crida de marge?

Si el nivell indicat és del 100%, com la majoria, el corredor activarà la trucada de marge quan el vostre patrimoni net sigui el mateix que el marge requerit per la plataforma de negociació.

Aclarim les coses amb un altre exemple:

• Suposem que teniu 1,000 dòlars en capital
• Teniu 5 operacions obertes, cadascuna requereix un marge de posició de 200 dòlars
• Com a tal, el vostre requisit de marge per a totes les posicions obertes és de 1,000 dòlars
• El nivell de percentatge d'aturada és del 50% del marge
• A continuació, el saldo del vostre compte comercial cau per sota dels 500 dòlars
• Començant amb la posició de valor més gran de les vostres operacions perdedores, cadascuna es tancarà automàticament
• Això continuarà fins que el vostre nivell de capital torni a superar el 50%.

Les vostres posicions també es poden tancar automàticament mitjançant un stop-out si esteu en una trucada de marge en moments de volatilitat. Això també podria entrar en joc si el vostre capital restant cau per sota del nivell de marge (per exemple, 100%) durant un cap de setmana.

Algunes plataformes també tancaran les vostres operacions obertes si esteu en una trucada de marge constantment durant un període de temps especificat, per exemple, 24 o 48 hores. Cada corredoria estipularà regles diferents, així que comproveu-ho sempre quan investigueu un corredor per accedir als mercats de divises.

Com sabré quan estic en una trucada de marge?

El primer que cal assenyalar és que és la vostra responsabilitat com a comerciant de divises assegurar-vos que teniu un marge adequat, per evitar una trucada de marge en primer lloc. No obstant això, moltes plataformes comercials us enviaran algun tipus de notificació quan el vostre capital sigui inferior a una determinada quantitat.

Aquesta guia va trobar que la regla general és que entre dos i cinc dies abans, la corredoria us enviarà un o més correus electrònics d'advertència per "atendre la trucada". Això es produirà abans que la corredoria comenci a tancar les teves posicions una per una a la seva discreció.

Crides de marge: quina línia d'acció s'ha de prendre?

Teniu opcions quan us trobeu en una trucada de marge: podeu començar a tancar posicions manualment o fer un dipòsit. De qualsevol manera, heu de complir el requisit del nivell de marge de manteniment abans de poder fer més comandes per operar en divises.

Aleshores, què passa si no pots complir una trucada de marge? No hi ha molt més que podeu fer en aquesta etapa. Les vostres posicions es tancaran sense el vostre permís, a criteri del corredor. Alguns fins i tot us poden cobrar una comissió per tancar les vostres operacions. Com hem dit, la plataforma normalment us avisarà abans d'arribar a aquesta fase.

Què és el palanquejament?

El palanquejament és comparable al crèdit o un préstec del corredor en línia que trieu. Això vol dir que podeu obrir una posició molt més gran del que permet el vostre capital comercial. En altres paraules, podeu entrar al mercat utilitzant molt pocs diners.

Oferim un exemple senzill de com funciona el comerç de divises palanquejat:

• Et queden 500 $ al teu compte i vols assignar-los a una comanda de compra en NZD/USD
• Apliqueu un palanquejament d'1:20, augmentant la vostra posició llarga a 10,000 dòlars
• El NZD/USD augmenta un 12%: la vostra hipòtesi era correcta
• Si no haguéssiu utilitzat palanquejament en entrar al mercat, el vostre benefici seria de 60 dòlars
• Com que vau aprofitar la vostra posició a l'1:20, vau obtenir guanys de 1,200 dòlars

Com es pot veure a l'exemple anterior, heu pogut augmentar els vostres beneficis 20 vegades, segons la vostra ràtio de palanquejament d'1:20.

S'han explicat les ràtios de palanquejament

Igual que amb els requisits de marge, el palanquejament variarà d'una plataforma a una altra.

Ho veuràs mostrat com una proporció com ara:

• 1:2, 1:5, 1:10, 1:20, 1:30, 1:50
• O, de vegades en múltiples com aquest; x2, x5, x10, x20, x30, x50

Les quantitats enumerades anteriorment són les ràtios de palanquejament més vistes a les plataformes de negociació regulades. Tindràs accés a una quantitat més elevada en posicions de divises principals que en menors i exòtiques.

Aleshores, què significa la ràtio de palanquejament per a la vostra posició de negociació de divises?

• 1:2: una aposta de 100 dòlars es converteix en 200 dòlars
• 1:5 - $ 100 augmenta a $ 500
• 1:20 - 100 $ permet una posició de 2,000 $
• 1:30 augmenta de 100 a 3,000 dòlars, i així successivament

Alguns organismes reguladors, encarregats de mantenir sota control els corredors en línia, limiten la quantitat de palanquejament permès. Per exemple, la plataforma de negociació més valorada eToro permet als clients minoristes fins a 1:30 per a parells de divises principals i 1:20 per a menors i exòtics.

 

Visiteu eightcap ara

 

L'Autoritat Europea de Valors i Mercats (ESMA), entre altres organitzacions, dicta aquests límits. Com dèiem, 1:30 significa que podeu operar en mercats com l'EUR/USD amb fins a 30 vegades més del que teniu.

Parlem de restriccions específiques de palanquejament a la secció següent.

Restriccions de palanquejament

Alguns corredors poden oferir als clients fins a 1:500 de palanquejament o fins i tot 1:2000. Això dependrà de la vostra jurisdicció, l'experiència comercial, l'actiu sobre el qual feu una comanda i el valor de la vostra participació.

Per donar-vos una idea del màxim quantitat de palanquejament al qual podríeu accedir, com a inversor minorista; consulteu la llista següent:

• Singapur: Autoritat Monetària de Singapur (MAS) – 1:20
• Regne Unit i Europa: l'Autoritat de Conducta Financera (FCA) – 1:30
• Austràlia: Comissió Australiana de Valors i Inversions (ASIC) – 1:30
• Xipre: Comissió de Borsa i Valors de Xipre (CySEC) – 1:30
• Dubai i Emirats Àrabs Units: Autoritat de Serveis Financers de Dubai (DFSA) - 1:50
• Canada: Organització de regulació de la indústria de la inversió del Canadà (IIROC) – 1:50
• Estats Units: The Commodity Futures Trading Commission (CFTC) - 1:50
• Nova Zelanda: L'Autoritat del Mercat Financer (FMA) – 1:500
• Sud-Àfrica: Autoritat de Conducta de Serveis Financers de Sud-àfrica (FSCA) – 1:2000

Com podeu veure, hi ha molta disparitat entre jurisdiccions. Dit això, si busqueu més palanquejament del que permet el vostre país de residència, el corredor de divises LonghornFX us pot oferir fins a 1:500, fins i tot com a client minorista.

De vegades trobareu que un corredor està regulat en més d'una jurisdicció. Per exemple, la plataforma més valorada AvaTrade té llicència en sis, inclosos Austràlia i Sud-àfrica. eToro compleix amb la FCA, ASIC i CySEC.

En particular, els reguladors offshore són capaços d'oferir molt més palanquejament. Tanmateix, utilitzar un palanquejament d'1:2000 és molt arriscat quan es negocien amb divises. A més, és important entrar als mercats de divises amb a Forex sistema de comerç. Qualsevol comerciant experimentat us dirà que això hauria d'incloure el finançament i la gestió del risc. Parlem sobre estratègies i com utilitzar-les a la part 9 d'aquest curs de divises per a principiants.

Quina és la correlació entre marge i palanquejament?

Els comerciants novells de vegades assumeixen que el marge i el palanquejament són intercanviables. Tot i que tots dos al·ludeixen essencialment al mateix, provenen d'un punt de vista diferent. Els dos tenen una relació inversa, de manera que no es pot accedir a la segona sense la primera.

Aquest càlcul mostra la correlació entre marge i palanquejament:

• Suposem que el marge necessari és del 3.33%; el palanquejament és d'1:30 (100 ÷ 3 = 33.33)

Vegeu a continuació alguns percentatges de marge i ràtios de palanquejament comuns:

• Palanquejament 1:500 = 0.20% de marge requerit
• Palanquejament 1:400 = 0.25% de marge requerit
• Palanquejament 1:200 = 0.50% de marge requerit
• Palanquejament 1:100 = 1% de marge requerit
• Palanquejament 1:50 = 2% de marge requerit
• 1:30 palanquejament = 3.33% de marge requerit
• Palanquejament 1:20 = 5% de marge requerit

En poques paraules: el marge que pagueu desxifra quant podeu multiplicar el vostre comerç amb palanquejament. Si hi penseu bé, quan obteniu un préstec, l'import que pagueu en concepte de dipòsit decidirà quant crèdit podeu obtenir.

Com calcular el vostre patrimoni net

Un bon lloc per començar amb els conceptes bàsics del comerç de divises, com ara el marge i el palanquejament, és calcular el vostre patrimoni total.

Si no sabeu com calcular el vostre patrimoni, consulteu a continuació:

• Les pèrdues i guanys col·lectius no realitzats a les vostres operacions obertes + els vostres fons comercials disponibles = el vostre patrimoni total

Això us donarà una millor idea d'on us trobeu, i us permetrà avaluar si potser haureu de revalorar la vostra estratègia, per evitar una trucada de marge.

Marge i palanquejament: clients professionals vs minoristes

En gran part a causa de normes i regulacions, totes amb llicència forex broker haureu de saber si sou un comerciant "al detall" o "professional".

És important saber a quin campament us heu caigut. Això afectarà la quantitat de palanquejament que podeu accedir i quin percentatge de marge haureu de posar.

Què és un comerciant minorista?

Per a aquells que no ho saben, un client minorista és el vostre Joe Trader mitjà, que utilitza el seu propi compte per comprar i vendre divises. Això és tot el contrari dels principals actors del mercat, com ara les grans institucions, els bancs centrals i els gestors de fons de cobertura.

 

Els comerciants minoristes poden accedir al comerç fraccionat. Com ja sabeu, un lot estàndard en el comerç de divises és de 100,000. Tanmateix, alguns corredors també admeten lots de divises fraccionats com mini, micro i nano.

Les plataformes comercials regulades AvaTrade admeten microlots de divises (0.01). Parlem de pips, lots i comandes a la part 3 d'aquest curs.

Què és un comerciant professional?

Un comerciant professional és algú que realitza múltiples transaccions a gran escala en els mercats de divises, de manera regular. També està àmpliament acceptat que per qualificar-se com a professional cal tenir no menys de mig milió en actius líquids. Això no inclou la teva casa.

Els comerciants de divises professionals podran accedir a una quantitat més gran de palanquejament i necessitaran un percentatge de marge més baix que els clients minoristes.

Vegeu un exemple a continuació, imaginant que el vostre corredor està sota la decisió de la FCA:

• En lloc de limitar-se a les 1:30 a les majors, els professionals amb volums elevats de negociació poden accedir fins a 1:500, amb un marge de només el 0.2%
• Els clients professionals també poden utilitzar palanquejament fins a 1:25 en exòtics, amb un marge del 4%

Els comerciants professionals també han d'aportar documentació acreditativa per acreditar diverses coses, com ara la situació financera esmentada anteriorment. Això també inclou l'obtenció d'una carta de suport que confirmi un paper executiu en el sector financer, que cobreixi almenys 12 mesos.

Pros i contres de marge i palanquejament

Hi ha molts aspectes pràctics mal entès dels conceptes bàsics del comerç de divises: marge i palanquejament. És molt important tenir una comprensió clara dels riscos i les recompenses abans de submergir-se.

Tenint això en compte, a continuació hem inclòs alguns pros i contres.

pros

A continuació trobareu una llista dels majors avantatges del marge i el palanquejament en el comerç de divises:

• Augmenta la teva participació comercial: L'ús de palanquejament per augmentar la vostra posició és un avantatge evident. Per exemple, és possible que us interessi fer una compra popular com GBP/USD, però només teniu 50 dòlars. Si aprofiteu el vostre comerç x30. podeu fer una comanda per valor de 1,500 dòlars si el vostre corredor ho permet.
• Baixa volatilitat al mercat: Suposem que esteu buscant negociar AUD/CHF, que és un dels parells de divises menys volàtils. El mercat rarament es mou més d'un parell de punts percentuals al mes. Com que menys volatilitat significa beneficis més baixos, aquesta és una bona manera de contrarestar la manca de fortes fluctuacions de preus.
• Cobertura Forex: Com hem comentat a la part 1 d'aquest curs: per què hauríeu de negociar divises? – podeu utilitzar divises amb finalitats de cobertura. Això pot fer que col·loqueu posicions palanquejades amb petites apostes en parells en conflicte o preneu una posició curta i llarga en mercats que estan altament correlacionats.
• Desenvolupa la teva estratègia comercial: Tenir una estratègia al seu lloc és un element bàsic del comerç de divises. Com a tal, tenir accés a diferents ràtios de palanquejament pot ser realment útil per crear i adaptar el vostre pla per a aquest mercat altament líquid. Podeu provar d'utilitzar un palanquejament elevat, com ara 1:30 en petits volums, o el contrari: negociar amb un palanquejament baix a volums elevats. Algunes persones prefereixen mantenir la proporció en un límit màxim d'1:10 o 1:20.
• Augmenta el saldo del teu compte: Si el mercat va com creieu que serà, realment podeu augmentar el saldo del vostre compte amb palanquejament. Una posició de 100 dòlars USD/JPY es pot convertir en una de 3,000 dòlars amb el clic d'un botó. Això, per descomptat, vol dir que si les coses surten a la teva manera, els beneficis del comerç també es multipliquen per 30.

Com podeu veure, hi ha un munt de avantatges quan s'utilitza palanquejament per al comerç de divises. De fet, és possible que s'adapti més a la compra i venda de divises que cap altre, a causa de l'alta liquiditat que experimenta. Quan els mercats són menys volàtils, els comerciants encara poden capitalitzar petits moviments de preus. De manera crucial, amb una petita quantitat de capital.

Contres

Per entrar als mercats de divises amb expectatives realistes, veureu els inconvenients del comerç de marge i palanquejament a continuació:

• Les pèrdues es multipliquen: El palanquejament us pot fer grans guanys, sempre que feu els deures i els mercats funcionin com espereu. L'extrem oposat de l'escala és que si la vostra predicció és incorrecta, augmentarà les vostres pèrdues.
• El risc d'una trucada de marge: Com més gran sigui el palanquejament, més s'enfronta a la possibilitat d'obtenir una trucada de marge. O encara pitjor, una parada: tancar les operacions existents una per una, sovint amb un cost o pèrdua per a tu mateix.
• Les posicions comercials més grans poden ser estressants per als novells: És fantàstic tenir l'opció de negociar amb marge amb palanquejament. Tanmateix, els principiants poden trobar aclaparadora la perspectiva de posicions més grans i les fluctuacions de preus aparentment augmentades. La pressió de prendre decisions difícils per evitar passar al vermell pot obligar els novells a prendre decisions precipitades. En última instància, això pot provocar emocions comercials.

Tot i que la por a una trucada de marge i això pot ser descoratjador, n'hi ha secrets de divises podeu adoptar com a part de la vostra estratègia comercial per mantenir-vos en el camí correcte.

 

Visiteu eightcap ara

 

Per exemple, penseu en la vostra relació risc/recompensa i apliqueu-la a totes les operacions. Això vol dir quant us podeu permetre arriscar i quina recompensa esperaríeu veure? Cobrim estratègies a la part 9 d'aquest curs.

Com utilitzar l'apalancament amb seguretat

Com ara ja sabeu, l'ús de palanquejament no ve sense riscos. Hi ha moltes possibilitats que el preu de la parella vagi en la direcció oposada al que pensaves, deixant palanquejament per augmentar les teves pèrdues.

Per descomptat, també hi ha el perill afegit de ser posat en una trucada de marge. Una de les maneres més segures d'utilitzar el palanquejament és limitar la quantitat que utilitzeu. En mantenir els nivells baixos, estaràs millor equipat per gestionar un comerç que no surti com s'esperava!

Quan intenteu tenir precaució, un bon lloc per començar és entendre els requisits de marge, l'apalancament, les trucades de marge i les interrupcions: com funcionen i què significa per al vostre compte. Si l'especulació basada en palanquejament forma part de la vostra estratègia, una altra manera d'utilitzar-la de manera segura és mantenir expectatives realistes.

Per exemple, podeu optar per no utilitzar mai més d'1:2 palanquejament independentment del parell que comercialitzeu.

Vegeu un exemple de l'efecte que pot tenir un alt palanquejament en les vostres pèrdues:

• Esteu negociant EUR/CHF i teniu 100 dòlars per assignar a una ordre de venda
• Apliqueu un palanquejament d'1:30, augmentant la vostra posició a 3,000 dòlars
• Malauradament per a tu, l'EUR/CHF augmenta el preu un 9%, el que significa que estàveu incorrecte.
• Aquest palanquejament ha augmentat les pèrdues d'aquest comerç a 270 dòlars
• Si només haguéssiu utilitzat un palanquejament 1:2, les pèrdues serien 18 dòlars més manejables

Com podeu veure, el palanquejament també pot amplificar les vostres pèrdues en un batec del cor, així que sempre tingueu en compte les dues cares de la moneda i sigueu realistes amb el resultat potencial. Per exemple, com hem al·ludit, córrer amb el palanquejament més alt disponible no és necessàriament la millor opció.

Conceptes bàsics del comerç de divises: Marge i palanquejament: Conclusió completa

Aquest és el final de la segona part del nostre curs de divises per a principiants. En aquest segment, hem cobert els detalls del marge i el palanquejament. Com hem explicat, tots dos tenen una relació inversa. Per tant, heu de pagar el marge, que és com un dipòsit de seguretat, abans de poder obrir una posició als mercats de divises. Un cop hàgiu pagat el marge requerit, podreu afegir palanquejament al vostre comerç, com a préstec del corredor.

Per exemple, si la plataforma de negociació us ofereix un apalancament 1:20, cal un marge del 5% per entrar al mercat. Si és l'1:30, la plataforma de negociació necessitarà un pagament inicial del 3.33%. La conclusió és que el marge i el palanquejament són un salvavidas per a la majoria dels comerciants de divises. Ens permet obrir una posició molt superior a la que permet el nostre compte i també augmenta els guanys.

Aneu sempre amb compte amb l'import que sol·liciteu i només feu-ho a través d'una intermediació de confiança. Això mai ha estat tan fàcil, ja que hi ha centenars de proveïdors que ofereixen accés a una gran varietat de mercats. Només algunes de les millors plataformes comercials que ofereixen palanquejament són AvaTrade i Capital.com, totes amb tarifes baixes i un munt d'actius. A continuació, teniu LonghornFX, que donarà als clients minoristes fins a 1:500.

 

 

Preguntes freqüents

Què és el marge i el palanquejament en el comerç de divises?

El marge s'assembla a un dipòsit i el palanquejament és com un préstec. Heu d'assignar un percentatge específic d'una posició per obtenir palanquejament del vostre corredor. El palanquejament augmenta el vostre poder adquisitiu.

El marge afecta el palanquejament en divises?

Sí, el marge afecta el palanquejament. El palanquejament us ofereix un poder de compra addicional que només podeu utilitzar si esteu operant amb un compte de marge. Significat: heu de posar el marge (com un pagament inicial) per accedir al palanquejament que s'ofereix.

Què és el palanquejament 1:500 en el comerç de divises?

Quan veieu una proporció d'1:500 a l'oferta d'un corredor, això significa que per cada $ 1 que assigneu a un comerç de divises, la plataforma us prestarà 500 $. Per tant, si tinguéssiu 100 dòlars al vostre compte, podríeu augmentar la vostra comanda fins a 50,000 dòlars. En algunes jurisdiccions, aquesta proporció només és accessible per als comerciants professionals.

Hi ha un desavantatge en utilitzar el palanquejament en divises?

Sí, hi ha desavantatges en utilitzar palanquejament. Per exemple, si utilitzeu una gran quantitat de palanquejament i el mercat fa un gir, les vostres pèrdues també s'amplien. En alguns casos, això pot provocar una trucada de marge, que pot provocar que les vostres operacions obertes es tanquin per cobrir el vostre marge necessari. Per aquest motiu, sempre és aconsellable vigilar el vostre saldo comercial, practicar la gestió dels diners i no necessàriament només aprofitar el palanquejament més alt que s'ofereix.

Puc operar en divises sense utilitzar palanquejament?

Sí, podeu operar amb divises sense utilitzar palanquejament. Dit això, molts comerciants minoristes opten per afegir palanquejament. El valor d'un parell podria pujar o baixar tan sols un 1 o un 2% als mercats súper líquids. Sense palanquejament, els guanys no valen la pena per a algunes persones.